Die Federal Reserve veröffentlicht ein neues Fachgutachten zur Regulierung von Bankportfolios bei Asymmetrien der Information
2025-02-04 13:15
Die US-Notenbank Federal Reserve (Fed) hat heute ein neues Fachgutachten mit dem Titel „Regulating Bank Portfolio Choice Under Asymmetric Information“ veröffentlicht. Das Gutachten untersucht, wie Regulierungsbehörden die Portfolioentscheidungen von Banken wirksam regulieren können, wenn diese über bessere Informationen über ihre eigenen Vermögenswerte und Risiken verfügen als die Regulierer.
Asymmetrien der Information und Bankenrisiko
Asymmetrien der Information sind eine inhärente Herausforderung für die Bankenregulierung. Banken verfügen aufgrund ihrer spezialisierten Expertise und ihres Zugangs zu vertraulichen Daten über einen Informationsvorsprung gegenüber den Regulierungsbehörden. Diese Asymmetrie kann Probleme bereiten, da Banken möglicherweise versucht sind, ihre Risiken zu unterschätzen oder ihre Vermögenswerte zu überbewerten, um günstigeren regulatorischen Bedingungen zu entsprechen.
Empfehlungen des Fachgutachtens
Das Fachgutachten enthält eine Reihe von Empfehlungen zur Minderung der Risiken, die sich aus Informationsasymmetrien ergeben:
- Einsatz risikogewichteter Kapitalanforderungen: Banken sollten verpflichtet werden, eine angemessene Kapitalausstattung in Abhängigkeit von ihren Risikopositionen vorzuhalten. Risikogewichtete Kapitalanforderungen spiegeln die relative Risikotragfähigkeit verschiedener Vermögenswerte wider und tragen dazu bei, Anreize zu setzen, die Banken von riskanteren Investitionen abhalten.
- Stärkung der Aufsichtsprüfung: Die Regulierungsbehörden sollten ihre Aufsichtsfunktionen stärken, um die Vermögenswerte und Risiken von Banken genauer zu prüfen. Dazu gehören Vor-Ort-Prüfungen, Datenanalysen und die Verwendung von Modellen zur Bewertung der Finanzlage von Banken.
- Förderung von Transparenz und Offenlegung: Banken sollten verpflichtet werden, umfassende und zeitnahe Informationen über ihre Vermögenswerte, Risiken und Geschäftstätigkeiten offenzulegen. Dies ermöglicht es den Regulierungsbehörden, die Risikoposition von Banken besser zu bewerten und ihrer Aufsichtstätigkeit eine fundierte Grundlage zu geben.
Potenzielle Vorteile
Die Umsetzung der Empfehlungen des Fachgutachtens könnte erhebliche Vorteile für die Finanzstabilität haben:
- Verringerung des systemischen Risikos: Durch die Minderung von Risiken innerhalb des Bankensystems wird das Risiko eines weit verbreiteten finanziellen Abschwungs verringert.
- Schutz der Einleger und Steuerzahler: Die Regulierung von Bankportfolios bei Informationsasymmetrien trägt dazu bei, die Einleger und Steuerzahler vor Verlusten zu schützen, die durch Bankeninsolvenzen entstehen können.
- Förderung von Vertrauen in das Finanzsystem: Eine wirksame Bankenregulierung stärkt das Vertrauen in das Finanzsystem und fördert die wirtschaftliche Aktivität.
Schlussfolgerung
Das neue Fachgutachten der Fed unterstreicht die Bedeutung der Regulierung von Bankportfolios bei Informationsasymmetrien. Die Umsetzung der Empfehlungen des Gutachtens könnte das Finanzsystem sicherer und resistenter gegen Krisen machen.
FEDS Paper: Regulating Bank Portfolio Choice Under Asymmetric Information
Die KI hat uns die Nachricht überbracht.
Ich habe Google Gemini die folgende Frage gestellt, und hier ist die Antwort.
FRB einen neuen Artikel am 2025-02-04 13:15 mit dem Titel „FEDS Paper: Regulating Bank Portfolio Choice Under Asymmetric Information“. Bitte schreiben Sie einen ausführlichen Artikel über diese Nachricht, einschließlich aller relevanten Informationen. Die Antworten sollten auf Deutsch sein.
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